Harry Pendel, un exconvicto que se vuelve famoso como sastre para los ricos y poderosos de Panamá, es reconocido en la ciudad por su capacidad de inventiva y por los trajes que elabora. Esta vez, sin embargo, sus famosas fábulas traerán repercusiones fatales cuando se vea obligado a ejercer de espía para el agente británico Andy Osnard, escuchando y transmitiéndole las conversaciones entre los generales y políticos de Panamá, en vistas de un supuesto golpe militar sobre el estratégico canal. El veterano realizador John Boorman, nominado al Oscar al mejor director por "Esperanza y gloria" y "Defensa", dirige esta negra comedia de acción y suspense que parodia inteligentemente el cine de espías, especialmente el de agente británicos al estilo del mítico James Bond.